基于生命周期理论的个人理财研究，本文主要内容关键词为：生命周期论文,个人理财论文,理论论文，此文献不代表本站观点，内容供学术参考，文章仅供参考阅读下载。
个人理财也称金融理财、理财策划、财务策划、金融规划等，根据中国金融教育发展委员会、金融理财师标准委员会(FPCC)定义，金融理财是一个评估客户各方面需要的综合过程，由专业理财人员通过明确客户的理财目标，分析客户的生活、财务现状，为客户制定出可行的理财方案的一种综合金融服务。金融理财包括个人/家庭生命周期每一个阶段的资产负债分析、现金流量预算与管理、个人风险管理与保险规划、投资目标确立与实现、教育与退休规划以及个人税收规划等各个方面，是针对客户一生而不是某个阶段的规划。
在不同生命阶段，个人/家庭具有不同的财务状况、资金需求和风险承受力，个人/家庭的财务生命周期、家庭生命周期和个人成长生命周期是制定个人理财规划的基础。
1.财务生命周期。根据个人/家庭的生命阶段和财务状况，可以确定财务生命周期，划分财务生命阶段。个人/家庭的财务生命周期可以划分为积累阶段、巩固阶段和消耗阶段，在不同财务生命阶段，个人/家庭具有不同的收入和风险承受能力，理财目标也不尽相同(见表2)。
2.家庭生命周期。个人理财不仅分析个人/家庭的财务生命周期，还要考虑家庭生命周期，因为理财策划是根据整个家庭作出的。家庭生命周期可以分为形成期、成长期、成熟期和衰老期，形成期是从结婚到子女出生，成长期是子女出生到子女完成学业，成熟期是子女完成学业独立到夫妻退休，衰老期是夫妻退休到全部去世。一般，在形成期家庭承受风险能力较强，随后高风险投资比例逐渐减少，逐步增加储蓄、养老和医疗的贮备。
3.个人成长生命周期。个人是家庭的组成元素，个人成长生命周期中对个人理财具有决定意义的是个人成长生涯规划，它包含了学业、职业、家庭、居住、退休等各种抉择。从个人理财角度分析包括四项主要内容：事业规划、家庭规划、居住规划和退休规划。按照年龄层把个人生命周期中个人理财与生涯规划结合，可以得到如下表4的理财规划。
注释：
①这里的货币、债券和股票并不是固定的投资产品，是代表风险程度不同的投资产品。